Pivot Points: Ce sunt si cum se folosesc in tranzactionare?

• Pivot Points: Ce sunt si cum se folosesc in tranzactionare?

Sursa foto: Startrader

Traderii au la dispoziție o varietate de instrumente și tehnici în domeniul complex al investițiilor financiare pentru a analiza piața și a lua decizii informate. Unul dintre cele mai populare și eficiente instrumente este reprezentat de „Pivot Points” (puncte de pivot).

Acestea sunt folosite pentru a identifica niveluri critice de suport și rezistență, ajutând astfel traderii să anticipeze mișcările viitoare ale prețurilor.

Deși Pivot Points erau inițial utilizate mai ales de traderii profesioniști, popularitatea lor a crescut și printre traderii de retail datorită simplității și eficienței lor. În acest articol, vom explora în detaliu ce sunt Pivot Points, cum se calculează și cum pot fi folosiți în mod eficient în strategiile de tranzacționare.

Vom discuta despre diferitele tipuri de Pivot Points, avantajele și dezavantajele utilizării lor și vom oferi exemple practice de strategii de trading bazate pe acest indicator.

Indiferent dacă ești la început de drum în lumea trading-ului sau ai deja experiență, informațiile de mai jos te vor ajuta să îți îmbunătățești abordarea și să iei decizii mai bine informate pe piața bursieră.

Ce sunt Pivot Points si de ce sunt importante in tranzactionare?

Sursa foto: Charles Schwab

Pivot Points reprezintă un set de indicatori tehnici utilizați pentru a determina nivelurile de suport și rezistență pe baza mișcărilor de preț din ziua anterioară.

În esență, Pivot Points sunt puncte de cotitură care ajută traderii să prevadă potențialele inversări de trend și să identifice niveluri critice unde prețul ar putea întâmpina dificultăți în continuare.

Acestea sunt calculate pe baza unui algoritm simplu care ia în considerare prețul maxim (High), prețul minim (Low) și prețul de închidere (Close) din sesiunea de tranzacționare anterioară.

Importanța Pivot Points în analiza tehnică

Pivot Points sunt esențiali pentru traderi din mai multe motive:

Simplitate și eficiență - Calcularea și utilizarea Pivot Points sunt relativ simple, dar oferă informații valoroase despre posibilele mișcări de preț. Chiar și traderii începători pot învăța rapid cum să interpreteze și să aplice acest indicator în tranzacțiile lor.

Versatilitate - Pot fi folosiți pe diverse piețe (acțiuni, forex, mărfuri) și intervale de timp, de la tranzacționarea pe termen scurt la investiții pe termen lung. Aceasta le oferă traderilor flexibilitatea de a adapta Pivot Points la propriul lor stil de tranzacționare.

Relevanță istorică - Deoarece sunt calculați pe baza datelor istorice, Pivot Points reflectă sentimentele pieței din trecut și pot oferi indicii despre comportamentul viitor al prețului.

Traderii folosesc aceste niveluri pentru a identifica posibilele puncte de intrare și ieșire, anticipând astfel mișcările de preț în funcție de nivelurile de suport și rezistență preconizate.

Cum se calculeaza Pivot Points?

Sursa foto: inveslo.com

Formula standard pentru calculul Pivot Points

Calculul Pivot Points începe cu determinarea Pivot Point-ului central (P) utilizând următoarea formulă:

P = (High + Low + Close)​ / 3

Unde:

- High este cel mai mare preț atins în sesiunea anterioară

- Low este cel mai mic preț atins în sesiunea anterioară

- Close este prețul de închidere al sesiunii anterioare

Pe baza acestui Pivot Point central, se calculează apoi nivelurile de suport (S) și rezistență (R):

Primul nivel de rezistență (R1): R1=2P − Low

Primul nivel de suport (S1): S1=2P − High

Al doilea nivel de rezistență (R2): R2=P+(High−Low)

Al doilea nivel de suport (S2): S2=P−(High−Low)

Exemple de calcul

Să presupunem că pentru ziua anterioară, prețurile au fost următoarele:

- High: 105

- Low: 95

- Close: 100

Calculăm Pivot Point-ul central (P):

P =(105 + 95 + 100)/3= 100

Primul nivel de rezistență (R1):

R1 = 2 x 100 - 95 = 105

Primul nivel de suport (S1):

S1 = 2 x 100 - 105 = 95

Al doilea nivel de rezistență (R2):

R2 = 100 + (105 - 95) = 110

Al doilea nivel de suport (S2):

S2 = 100 - (105 - 95) = 90

Aceste niveluri oferă traderilor informații esențiale despre posibilele puncte de inversare a trendului pentru ziua următoare. Utilizând aceste calcule, traderii pot stabili strategiile de tranzacționare pentru a profita de mișcările de preț în funcție de nivelurile de suport și rezistență identificate.

Ce ne indica Pivot Points?

Sursa foto: investopedia.com

Pivot Points sunt utilizați pentru a identifica niveluri de suport și rezistență. Nivelurile de suport sunt punctele unde prețul ar putea găsi suport în timpul unei scăderi, oferind traderilor oportunități de a cumpăra, anticipând o revenire a prețului. În contrast, nivelurile de rezistență sunt punctele unde prețul ar putea întâmpina dificultăți în timpul unei creșteri, oferind traderilor oportunități de a vinde, anticipând o corecție sau o inversare a trendului.

Identificarea corectă a acestor niveluri poate ajuta traderii să determine punctele optime de intrare și ieșire din tranzacții, reducând riscul și maximizând potențialul de profit. De exemplu, dacă prețul se apropie de un nivel de suport și dă semne de stabilizare, un trader poate decide să cumpere, așteptând o creștere a prețului. În mod similar, dacă prețul se apropie de un nivel de rezistență și începe să scadă, un trader poate decide să vândă, evitând astfel posibile pierderi.

Sentimentul pieței

Pivot Points reflectă și sentimentul pieței, oferind indicii despre starea generală a acesteia. Sentimentul pieței se poate interpreta astfel:

Sentiment bullish (optimist) - Dacă prețul se menține deasupra Pivot Point-ului central, indică faptul că traderii sunt înclinați să cumpere, crezând că prețul va continua să crească. Acest lucru sugerează un sentiment pozitiv și o posibilă continuare a trendului ascendent.

Sentiment bearish (pesimist) - Dacă prețul se menține sub Pivot Point-ul central, indică faptul că traderii sunt înclinați să vândă, crezând că prețul va continua să scadă. Acest lucru sugerează un sentiment negativ și o posibilă continuare a trendului descendent.

Traderii folosesc aceste informații pentru a lua decizii informate privind intrarea și ieșirea din tranzacții. De exemplu, dacă sentimentul pieței este bullish, un trader ar putea căuta oportunități de cumpărare la nivelurile de suport, așteptând ca prețul să crească. Pe de altă parte, dacă sentimentul este bearish, un trader ar putea căuta oportunități de vânzare la nivelurile de rezistență, așteptând ca prețul să scadă.

Pivot Points nu doar că ajută la identificarea nivelurilor critice de preț, dar oferă și o perspectivă asupra sentimentului pieței, facilitând astfel luarea de decizii mai bine informate și mai strategice în tranzacționare.

Tipuri de Pivot Points

Sursa foto: keeptradingit.com

Pentru a oferi o imagine clară asupra diversității instrumentului Pivot Points, vom enumera principalele tipuri utilizate în trading. Înțelegerea acestor diferite tipuri și a modului în care sunt folosite poate oferi traderilor un avantaj strategic în identificarea punctelor de suport și rezistență mai precise și adaptate la contextul pieței.

Pivot Points clasici

Pivot Points clasici folosesc formula standard prezentată mai sus și sunt cei mai utilizați de către traderi datorită simplității lor. Acest tip de Pivot Points este potrivit pentru o varietate de stiluri de tranzacționare și poate fi aplicat pe diferite piețe financiare. Nivelurile clasice de suport și rezistență sunt calculate pe baza prețurilor maxime, minime și de închidere din sesiunea anterioară, oferind puncte de referință clare pentru tranzacțiile viitoare.

Pivot Points Fibonacci

Pivot Points Fibonacci folosesc niveluri bazate pe numerele Fibonacci, bine cunoscute în analiza tehnică pentru proprietățile lor matematice unice. Calculul Pivot Point-ului central rămâne același, dar nivelurile de suport și rezistență sunt determinate folosind multipli ai secvenței Fibonacci (0.382, 0.618, etc.).

Acești Pivot Points sunt folosiți de traderii care cred că piețele financiare urmează tipare naturale și preferă să aplice teoria Fibonacci în strategia lor de tranzacționare.

Formula pentru nivelurile Fibonacci este următoarea:

- Primul nivel de rezistență (R1): R1 = P + (High - Low) x 0.382

- Primul nivel de suport (S1): S1 = P - (High - Low) x 0.382

- Al doilea nivel de rezistență (R2): R2 = P + (High - Low) x 0.618

- Al doilea nivel de suport (S2): S2 = P - (High - Low) x 0.618

Pivot Points Camarilla

Pivot Points Camarilla sunt o variație care se concentrează pe mișcări de preț mai restrânse și utilizează formule diferite pentru calcularea nivelurilor de suport și rezistență, oferind mai multe puncte de referință pe parcursul unei zile de tranzacționare.

Acești Pivot Points sunt folosiți în principal de traderii de zi care caută să profite de fluctuațiile mici ale prețurilor pe parcursul sesiunii de tranzacționare.

Formula pentru calcularea nivelurilor Camarilla este următoarea:

- Primul nivel de rezistență (R1): R1 = Close + (High - Low) x 1.1/12

- Primul nivel de suport (S1): S1 = Close - (High - Low) x 1.1/12

- Nivelurile continuă în același mod, multiplicând cu diferiți factori pentru a obține R2, R3, S2, S3, etc.

Pivot Points Woodie

Pivot Points Woodie pun un accent mai mare pe prețul de închidere și folosesc o formulă diferită pentru calcularea Pivot Point-ului central, oferind astfel o perspectivă diferită asupra nivelurilor de suport și rezistență. Aceștia sunt preferați de traderii care cred că prețul de închidere este un indicator mai important al sentimentului pieței decât prețurile maxime și minime.

Formula pentru calcularea Pivot Points Woodie este:

- Pivot Point central (P): P = (High + Low + 2 x Close)/4

- Primul nivel de rezistență (R1): R1 = 2P - Low

- Primul nivel de suport (S1): S1 = 2P - High

Fiecare tip de Pivot Points oferă traderilor diferite metode și perspective pentru a analiza și tranzacționa piețele financiare. Alegerea tipului potrivit de Pivot Points depinde de stilul de tranzacționare și de preferințele individuale ale fiecărui trader.

Dezavantajele utilizarii Pivot Points

Sursa foto: investopedia.com

Pentru a înțelege mai bine limitările utilizării Pivot Points în trading, este esențial să ne concentrăm pe câteva aspecte critice care pot afecta performanța strategiilor bazate pe acest instrument. În continuare, vom enumera principalele dezavantaje ale folosirii Pivot Points:

• Limitări în piețele volatile

În piețele cu volatilitate mare, Pivot Points pot deveni mai puțin eficienți. Volatilitatea crescută poate duce la fluctuații rapide și neașteptate ale prețurilor, ceea ce înseamnă că nivelurile de suport și rezistență stabilite pe baza Pivot Points pot fi depășite frecvent și rapid.

Aceasta poate reduce precizia și relevanța semnalelor generate de Pivot Points, făcându-le mai puțin utile pentru previzionarea mișcărilor de preț în condiții de volatilitate extremă.

De exemplu, într-o piață foarte volatilă, prețul poate să depășească cu ușurință nivelurile de suport și rezistență stabilite de Pivot Points, ducând la semnale care nu reflectă corect tendințele reale ale pieței.

• Necesitatea de a combina cu alți indicatori

Deși Pivot Points oferă informații valoroase, ele nu ar trebui utilizate ca singurul indicator pentru luarea deciziilor de tranzacționare. Este important să combini Pivot Points cu alți indicatori tehnici pentru a confirma semnalele și a reduce riscul de a lua decizii bazate pe semnale false.

Indicatori precum RSI (Indicele de Forță Relativă) sau MACD (Convergență/Divergență a Mediilor Mobile) pot ajuta la validarea semnalelor generate de Pivot Points, oferind o imagine mai completă a stării pieței.

De exemplu, dacă Pivot Points indică un nivel de rezistență, dar RSI sugerează că activul este supravândut, acest lucru poate semnala o posibilă inversare a trendului care nu a fost anticipată doar de Pivot Points.

Prin combinarea Pivot Points cu alți indicatori tehnici, traderii pot obține o imagine mai clară și mai fiabilă a pieței, reducând astfel riscurile și îmbunătățind șansele de succes în tranzacționare. În concluzie, deși Pivot Points sunt un instrument util, este esențial să le integrezi într-o strategie de tranzacționare mai amplă pentru a maximiza eficiența și acuratețea acestora.

• Dependența de date istorice

Pivot Points sunt calculate pe baza prețurilor maxime, minime și de închidere din sesiunea anterioară, ceea ce înseamnă că ele reflectă doar date istorice. Aceasta poate limita utilitatea lor în condiții de piață care evoluează rapid sau în scenarii neprevăzute care nu au fost întâlnite anterior.

Dacă piața suferă o schimbare semnificativă în știri economice sau evenimente globale, Pivot Points bazate pe date istorice pot să nu reflecte corect noile condiții ale pieței.

• Prețul poate să nu respecte nivelurile stabilite

Deși Pivot Points oferă niveluri teoretice de suport și rezistență, nu există nicio garanție că prețul va respecta aceste niveluri. În anumite situații, prețul poate să ignore complet nivelurile stabilite de Pivot Points și să continue în direcția opusă, ceea ce poate duce la pierderi pentru traderii care se bazează exclusiv pe aceste niveluri.

• Lipsa de considerare a volumului

Pivot Points nu iau în considerare volumul tranzacțiilor, un factor important în analiza pieței. Volumul poate influența semnificativ mișcările de preț și validitatea nivelurilor de suport și rezistență.

De exemplu, un nivel de rezistență indicat de Pivot Points poate fi mai puțin relevant dacă este însoțit de un volum mic de tranzacționare, care sugerează o lipsă de interes și forță în pozițiile respective.

• Posibilitatea de supraîncărcare a informațiilor

Utilizarea exclusivă a Pivot Points poate duce la supraîncărcarea cu informații și la o concentrare excesivă pe nivelurile teoretice de suport și rezistență, neglijând alți factori esențiali în analiza tehnică și fundamentală.

Aceasta poate reduce eficiența strategiei de tranzacționare și poate duce la decizii greșite dacă nu sunt luate în considerare și alte aspecte ale pieței.

• Potențial de semnale false

Ca orice alt indicator tehnic, Pivot Points pot genera semnale false, mai ales în condiții de piață laterală sau în intervale de consolidare.

În aceste situații, nivelurile de suport și rezistență stabilite de Pivot Points pot fi frecvent testate fără a oferi semnale clare de tranzacționare, ceea ce poate duce la pierderi pentru traderii care nu sunt atenți la contextul pieței.

Deși Pivot Points sunt un instrument valoros în analiza tehnică, este important să fii conștient de limitările și dezavantajele lor. Combinarea Pivot Points cu alte tehnici de analiză și indicatori poate ajuta la atenuarea acestor dezavantaje și la dezvoltarea unei strategii de tranzacționare mai robuste.

Strategii de trading bazate pe Pivot Points

Sursa foto: admiralmarkets.com

De la strategii simple până la cele mai complexe abordări, vom analiza cum pot fi integrate Pivot Points în deciziile de trading pentru a maximiza eficiența și a minimiza riscurile. 

• Strategia de trading pe termen scurt

Strategia de trading pe termen scurt utilizează Pivot Points pentru a identifica punctele de intrare și ieșire pe parcursul unei singure sesiuni de tranzacționare. Traderii care aplică această strategie profită de fluctuațiile pe termen scurt ale prețului, executând tranzacții rapide pentru a captura mișcările de preț minore.

De obicei, aceștia analizează nivelurile de suport și rezistență stabilite de Pivot Points pentru a decide când să cumpere sau să vândă.

De exemplu, dacă prețul se apropie de un nivel de suport și arată semne de stabilizare, traderii pot plasa ordine de cumpărare, anticipând o revenire a prețului.

În mod similar, dacă prețul se apropie de un nivel de rezistență și începe să scadă, pot plasa ordine de vânzare.

• Strategia de trading pe termen lung

Traderii pe termen lung folosesc Pivot Points pentru a determina nivelurile critice de suport și rezistență pe parcursul mai multor zile sau săptămâni. Această strategie ajută la planificarea tranzacțiilor pe perioade mai extinse, identificând nivelurile cheie unde prețul ar putea întâmpina obstacole sau unde ar putea avea loc inversări de trend.

De exemplu, dacă un trader pe termen lung observă că prețul se apropie de un nivel de suport calculat de Pivot Points și pare să fie într-o tendință ascendentă, ar putea decide să cumpere, așteptând ca prețul să crească pe parcursul săptămânilor viitoare. La fel, dacă prețul atinge un nivel de rezistență și arată semne de slăbire, traderul poate decide să vândă, anticipând o scădere pe termen lung.

• Strategia de break-out

Strategia de break-out se bazează pe observarea momentului în care prețul depășește nivelurile de suport sau rezistență oferite de Pivot Points. Când prețul trece peste un nivel de rezistență sau sub un nivel de suport, acest lucru sugerează o potențială continuare a trendului.

Traderii care aplică această strategie plasează ordine de cumpărare sau vânzare imediat ce prețul depășește aceste niveluri, căutând să profite de mișcarea continuă a prețului în direcția break out-ului.

De exemplu, dacă prețul sparge un nivel de rezistență important, traderii ar putea considera că trendul ascendent va continua și ar putea cumpăra în așteptarea unei creșteri suplimentare.

• Strategia de range trading

În piețele unde prețul se mișcă într-un interval restrâns, strategia de range trading utilizează Pivot Points pentru a identifica limitele superioare și inferioare ale acestui interval. Traderii care aplică această strategie caută să cumpere la nivelurile de suport și să vândă la nivelurile de rezistență.

De exemplu, dacă prețul se mișcă constant între un nivel de suport și unul de rezistență stabilit de Pivot Points, traderii pot plasa ordine de cumpărare atunci când prețul se apropie de suport și ordine de vânzare atunci când prețul se apropie de rezistență.

Această strategie funcționează cel mai bine într-o piață laterală, unde prețul nu are o tendință clară de creștere sau scădere și fluctuează într-un interval definit.

• Strategia de utilizare a Pivot Points în combinație cu trendurile

Această strategie implică folosirea Pivot Points pentru a analiza și confirma trendurile existente. Traderii caută să intre în tranzacții în direcția trendului principal, folosind Pivot Points pentru a identifica nivelurile cheie de suport și rezistență.

De exemplu, într-un trend ascendent, traderii ar putea căuta oportunități de cumpărare atunci când prețul se retrage la nivelurile de suport stabilite de Pivot Points, anticipând că trendul ascendent va continua.

Într-un trend descendent, traderii ar putea căuta oportunități de vânzare atunci când prețul se apropie de nivelurile de rezistență, anticipând o continuare a scăderii.

•  Strategia de confirmare a semnalelor cu prețul de închidere

Strategia se bazează pe utilizarea prețului de închidere pentru a confirma semnalele generate de Pivot Points. Traderii analizează prețul de închidere în raport cu nivelurile de Pivot Points pentru a lua decizii de tranzacționare.

De exemplu, dacă prețul de închidere se situează deasupra Pivot Point-ului central și se apropie de un nivel de rezistență, acest lucru poate indica o continuare a trendului ascendent.

Dacă prețul de închidere este sub Pivot Point și se apropie de un nivel de suport, acest lucru poate sugera o continuare a trendului descendent.

• Strategia de utilizare a Pivot Points în analiza multiplei sesiuni

Implică folosirea Pivot Points pe mai multe sesiuni de tranzacționare pentru a identifica tendințele pe termen mai lung și pentru a planifica tranzacții mai complexe.

Traderii analizează Pivot Points pentru diferite perioade (de exemplu, zilnic, săptămânal, lunar) și caută consistența între nivelurile de suport și rezistență stabilite pe aceste intervale.

Această abordare poate oferi o perspectivă mai amplă asupra mișcărilor de preț și poate ajuta la luarea deciziilor mai bine informate pe termen lung.

• Strategia de utilizare a Pivot Points în combinație cu alte forme de analiză tehnică

Această strategie implică integrarea Pivot Points cu alte forme de analiză tehnică, cum ar fi analiza candlestick-urilor, pattern-uri de preț, sau linii de trend.

De exemplu, traderii pot utiliza Pivot Points pentru a identifica niveluri critice, iar apoi pot analiza formațiunile de candlestick-uri în jurul acestor niveluri pentru a căuta semnale suplimentare de intrare sau ieșire.

Combinarea Pivot Points cu analiza altor indicatori tehnici, precum medii mobile sau trendlines, poate oferi o confirmare suplimentară și poate îmbunătăți precizia semnalelor de tranzacționare.

• Strategia de utilizare a Pivot Points în analiza volatilității

Această strategie implică utilizarea Pivot Points pentru a evalua volatilitatea pieței. Traderii analizează lățimea intervalului dintre nivelurile de suport și rezistență pentru a estima volatilitatea viitoare și pentru a ajusta strategiile de tranzacționare în consecință.

De exemplu, o lățime mare a intervalului poate sugera o volatilitate ridicată și poate necesita ajustarea strategiilor de gestionare a riscurilor sau a dimensiunii pozițiilor.

Fiecare dintre aceste strategii poate fi adaptată pentru a se potrivi diferitelor stiluri de tranzacționare și condiții ale pieței. Este important să testezi și să ajustezi aceste strategii în funcție de propria experiență și de caracteristicile pieței în care activezi.

Importanța educației financiare

 Pentru a deveni un trader de succes și a folosi eficient strategii precum cele bazate pe Pivot Points, este indicat să ai o educație financiară solidă. Un curs de calitate te poate ajuta să înțelegi mai bine mecanismele pieței și să îți dezvolți abilitățile necesare pentru a tranzacționa eficient.